人能够提出这个问题，那恭喜，说明大家真正地理解了对冲基金风险对冲，与投资银行风险对冲的差别所在。
简单来说，传统意义上的对冲基金也非常注重投资组合的风险对冲，这也曾经是“对冲基金”名字的真正由来。
但总体来说，对冲基金的风险对冲原理是在投资组合中设置两个对某一个市场因素（比如说利率）波动方向完全相反的两只证券。
无论该市场因素向哪一个方向波动，投资组合中的两只证券总是一涨一跌，只是涨跌幅度不同。
如果投资组合挑选的合理，总是能够让对冲基金获得一定的利润，但却把绝大部分的市场风险给规避掉了。
但是投资银行的风险对冲却不是这样。
接着回答刚才的问题，如果华尔街五大投行赌对了市场波动风险，全球经济形势持续恶化，增持的货币币值持续下跌，五大投行做空货币成功，获得大额回报。
同时，罗斯柴尔德银行的股票素有“黄金股票”之称，因为其稳定性极强，往往在全球经济金融危机等经济形势不好的时候，投资者更愿意把资金投到罗斯柴尔德银行股票上来保值。
到那个时候，罗斯柴尔德银行的股价往往能够不降反升，所以即便在全球经济形势恶化的情况下，华尔街五大投行依旧能够因为持有罗斯柴尔德银行的股票而赚上一笔。
如此一来，华尔街五大投行既能得到做空货币成功获得的收益，又能得到持有罗斯柴尔德银行的股票而获得的收益，更是收获连连！
所以说，如果华尔街五大投行赌对了市场波动方向，罗斯柴尔德银行股票能让五大投行
第0609章 风险对冲的区别(3/4)